Notiziario Marketpress di
Mercoledì 27 Settembre 2000
OLIVETTI-TECNOST: ESTESE LE MISURE A FAVORE DEI PORTATORI DI OBBLIGAZIONI
Ivrea, 27 settembre 2000 - Olivetti e Tecnost comunicano di aver deciso di integrare il credit protection package, reso noto al mercato il 13 luglio scorso, prevedendo un ulteriore incremento della cedola nell´ipotesi che le agenzie di rating Moody´s e/o Standard&poor´s riducano a un livello non investment grade il merito di credito assegnato ai seguuenti prestiti obbligazionari Tecnost International Nv 1999-2004 t. V. Per 9,44 mld Euro; Tecnost International Finance Nv 5 3/8 % 1999-2004 per 4,5 mld Euro; Tecnost International Finance Nv 6 1/8 % 1999-2009 per 1,75 mld Euro; Tecnost International Finance Nv 5% 1999-2029 per 20 mld Yen; Olivetti International Nv 5,875% 1998-2003 per 700 milioni Euro; Olivetti International Nv 5% 1999-2009 per 1,5 mld Euro. Tale decisione accoglie le indicazioni espresse dagli investitori istituzionali nel senso di un´ulteriore conferma dell´impegno assunto dalle due società di conservare il livello di investment grade e di recuperare i livelli di rating precedenti all´annuncio del progetto di fusione tra Olivetti e Tecnost. L´integrazione è coerente con la volontà di Olivetti e Tecnost di mantenere e consolidare un corretto rapporto con il mercato che aveva comunque reagito positivamente all´annuncio del credit protection package, come evidenziato dall´andamento dei prezzi delle obbligazioni nel periodo successivo. L´integrazione del pacchetto prevede la maggiorazione della cedola di ulteriori 100 basis point nell´ipotesi di riduzione del merito di credito a un livello non investment grade assegnato da Moody´s e/o da Standard&poor´s ai suddetti prestiti obbligazionari. Tutte le altre condizioni del credit protection package rimangono invariate.
